深度拆解双汇发展，是价值洼地还是危险信号
深度拆解双汇发展，是价值洼地还是危险信号
今天带大家扒开财报看本质，手把手教你判断这只「肉类茅」值不值上车?\n?三大业务拆解：有人吃肉，有人啃骨头\n \n? 肉制品：稳稳的基本盘\n火腿肠、香肠这些国民零食撑起了利润半边天！作为从小吃到大的品牌，渠道和口碑就是它的护城河，现金流稳稳拿捏\n \n? 屠宰业务：夹缝中求生\n利润率不到2%！！比菜市场卖菜还辛苦? 还要被牧原这些上游巨头疯狂挤压市场，妥妥的「吃力不讨好」业务\n \n? 养殖业务：寒冬还在继续\n猪周期低谷+消费疲软，现在还在亏钱状态? 不过如果下半年猪价回暖，这块可能成为新的利润增长点！\n \n?财务数据暗藏玄机\n? 亮眼指标\nROE 23%！总资产报酬率18%！光看这俩数据是不是觉得超牛？但别急！\n \n?? 潜在风险\n毛利率低到感人，营收还逐年下滑！现金流也像坐过山车? 而且24年年报显示，短期借款飙升到70.98亿，货币资金却只有57.5亿，分红资金链有点悬…\n \n?分红大方，但暗藏隐忧\n连续三年分红率98%！这谁看了不心动？但背后是万洲国际的债务压力在「催命」? 一旦资金链断裂，分红还能持续吗？打个问号…\n \n?未来股价预测：机会与风险并存\n? 利好：库存消化+猪价反弹，25年净利润有望冲到52亿！按券商预测，每股股息1.47元，当前股息率6%，7%股息率对应股价21元，18倍PE对应27元，还有10%上涨空间！\n \n?? 风险：猪价波动、现金流断裂、竞争加剧…每一个都可能成为「黑天鹅」！\n \n?最后划重点\n适合人群：求稳的长期投资者，想拿分红养老的宝子可以关注～\n \n避雷提醒：追求高增长、短期暴涨的别碰！这不是一支能让你一夜暴富的票！\n你的看法是什么？ 评论区聊聊！觉得有用记得点赞收藏，关注我解锁更多硬核财报分析～?\n#双汇发展 #股票分析 #投资理财 #价值投资 #财报解读
下一篇：6月23日全国早间猪价上涨！
